ETF市场月报(2023年8月)：单月申购创历史新高 ETF规模突破两万亿

　2023 年8 月ETF 数量增加11 只至828 只，规模增加757 亿元至20612 亿元，其中A 股ETF 共627 只，规模增加731 亿元至14029 亿元。A 股ETF 8 月获净申购1443 亿元，创单月申购历史新高，资金净流入主要集中于沪深300ETF和科创50ETF。ETF 日均融资买入额65 亿元，环比上升31%，融资交易热度提升。8 月共11 只ETF 成立，新产品成立带来新增规模约60 亿元，易方达和广发基金发行的科创板成长ETF 合计募资超22 亿元，募资规模较大。A 股ETF 市场再迎多只重磅新品种，科创成长、科创100、中证2000 和信创主题ETF 相继获批发行。交易端政策方面，沪深交易所宣布将研究引入ETF 盘后固定价格交易机制。

    　　ETF 行情绩效：1）A 股主流宽基指数均录得负收益率。科创50 和科创创业50指数跌幅相对较小，中小100 和深证100 指数8 月表现较差。2）中信证券一级行业指数中30 个行业下跌，传媒（-1%）、煤炭（-2%）和国防军工（-3%）行业跌幅最小，通信（-11%）、传媒（-10%）和计算机（-9%）跌幅靠前。3）根据规模加权收益率，A 股细分行业&主题ETF 中，传媒（+0.3%）、动漫游戏（-2%）、煤炭（-2%）板块表现相对较好，稀有金属（-12%）、旅游（-12%）、基建（-11%）等板块表现较差。

    　　ETF 申购赎回：1）从大类资产ETF 的申赎情况看，2023 年8 月A 股ETF 资金整体大幅净流入1443 亿元。细分来看，A 股宽基ETF 被净申购1324 亿元，A 股行业&主题ETF 获97 亿元净流入。其他大类资产ETF 申赎情况：沪港深股票型ETF（+147 亿元）、债券型ETF（+90 亿元）、商品型ETF（+24 亿元）和海外股票型ETF（+21 亿元）均呈现资金净流入，货币型ETF（-87 亿元）被净赎回。2）A 股主题&行业，最受资金热捧的方向为医疗和半导体板块，资金净流出最多的为证券和国企央企板块。3）从单个ETF 基金申赎情况看，除货币ETF 外，华泰柏瑞沪深300ETF 净流入最多达352 亿元，其次为华夏上证科创板50ETF，净流入212 亿元。华宝中证全指证券ETF 和国泰中证全指证券公司ETF 8 月资金净流出最多。

    　　ETF 融资融券：1）截至2023 年8 月31 日，共有263 只ETF 纳入融资融券标的，对应基金规模总计16272 亿元。2）日均融资买入额65 亿元，环比上升31%，日均融券卖出额8 亿元，环比下降1%。3）华夏上证科创板50ETF 居月度融资买入额为193 亿元居榜首，同时华夏上证科创板50ETF 融券卖出额也居首位，达29 亿元。

    　　ETF 产品发行及行业动态：1）2023 年8 月共有11 只ETF 成立，新产品成立带来新增规模约60 亿元。从募集规模来看，易方达基金和广发基金旗下的首批上证科创板成长ETF 合计募资超22 亿元，在8 月ETF 发行募资规模中占比最高，此外平安国证2000ETF 募资规模也超过10 亿元。此外8 月还有恒生消费ETF、中证800 和中证1000 增强策略ETF 等多只产品成立。2）8 月A 股ETF市场迎来多只重磅新品种，科创成长、科创100、中证2000 和信创主题ETF相继获批发行。3）沪深交易所宣布将研究引入ETF 盘后固定价格交易机制。

    　　风险因素：历史业绩不代表未来表现；模型失效；宏观、行业政策重大调整；ETF 跟踪误差加大等风险。