2023Q1基金持仓分析2：四类特色基金一季度持仓有*动向？

科技、新能源、消费和医药四类特色基金23Q1有何最新动向？

    行业配置上，四类特色基金在TMT的仓位均有明显提升，具体方向上，除新能源类基金外，普遍增配计算机居前。

    （1）科技类基金加TMT、医药；减新能源、军工。23Q1科技类基金仓位占比提升最多的TOP4为计算机、通信、电子、传媒，占比合计+8.4pct至18.4%。计算机中增配云计算2.9pct、电子中增配PCB、通信增配光器件。电新、军工、新能源车链持仓占比环比下滑居前，持仓占比合计下滑6.4pct至19.3%，光伏、电池仓位下滑居前，分别-1.9pct、-1.5pct。

    （2）新能源类基金逆势增配电新，减军工&新能源车链。增配机械、半导体、计算机等方向较多，电新仓位逆势提升0.8pct至20.5%。减配新能源车链、军工，持仓占比分别-1.6pct，-2.2pct。仓位最高的新能源车链中，电解液、热管理持仓占比提升居前，锂电相关下降。

    （3）消费类基金加食品饮料、TMT，减餐饮旅游。食品饮料持仓占比提升2.7pct至58.2%，为1年来最高。TMT中加计算机、传媒、半导体居前，上述行业持仓占比合计提升2.7pct至5.6%。餐饮旅游、家电等持仓下降1.4pct、0.8pct。食品饮料持仓中，继续由高端白酒切换至其他白酒。

    （4）医药类基金持仓在生物医药和医美间再度调整，逆势加新能源车链。生物医药持仓占比下滑1.5pct至89%。医美持仓占比回升1.1pct，此外新能源车链持仓占比逆势提升0.2pct至1.4%。生物医药持仓中，CXO持仓占比大幅下滑7.6pct，22Q1以来持仓占比已斩半。中药、医药流通、创新药仓位明显提升。

    重仓个股：

    （1）科技类基金：重仓前三为贵州茅台、宁德时代、五粮液。金山办公、爱尔眼科新进科技类基金前十重仓股；美团、中国中免退出前十。

    （2）新能源类基金：重仓前三为宁德时代、阳光电源、亿纬锂能。恩捷股份重回重仓股前十，天合光能退出前十。

    （3）消费类基金：重仓前三仍为贵州茅台、泸州老窖、五粮液。伊利股份、舍得酒业新进消费类基金前十重仓股；中国中免、美团退出前十。

    （4）医药类基金：重仓前三为爱尔眼科、药明康德、迈瑞医疗，占比合计下滑1.8pct至14.8%。华东医药、片仔癀新进前十重仓股，九州药业、通策医疗退出前十。

    风险提示：特色基金暂无统一分类标准；持仓分析基于基金所披露的前十大重仓股数据，无法反映基金全部持仓情况；结论基于历史数据，存在失效风险。